O nome Parada é provavelmente de origem espanhola e significa "parada" ou "paragem". Pode ter sido um sobrenome dado a pessoas que viviam ou trabalhavam em locais de parada ou descanso, como pousadas ou estações de trem, por exemplo. Em algumas regiões, o nome pode ter sido usado como referência a uma área destinada à parada de ônibus ou táxis.